昨天刷小红书有段评论暖到了，冬天先给大家暖暖心。

这种交流太晚了！突然莫名的感动，就像是墙破了个洞，温暖的光洒了进来，虽然不知道能维持多久，但是有种大家都很好，世界也会变好的感觉。 这就像是外国的朋友终于收到了李华的信，心里突然有点暖暖的。就算是昙花一现，我们也曾经见过光辉。人类的这种交流机会不多，大家珍惜！

今天指数走的是缩量震荡，到节前还有8个交易日，到21号还有3个交易日，后面这几天一定是波澜壮阔、异彩纷呈。今天盘后刷小红书刷到上头，全球各大洲霸榜第一，看到最有意思的一段话：韩国人在上海，中国人在缅甸，美国人在小红薯，现在NB成了TIKTOK难民最爱说的话，晚上TIKTOK硬杠决定彻底关闭，趁着能刷多看看，世界人民大和谐的感觉，在大A感受不到的乐趣。

大盘周四很关键了，不上就下。场子里三波资金，GJD还在红利和国产线之间腾挪，早上银行拉起来10点跳水，10点准时拉起寒武纪、中芯国际、兆易创新，三巨头都是端侧放量的逻辑，实际并不是国产替代的逻辑，不过盘中寒WJ疲态尽显，国产算力大多冲高回落，目前国产算力重点几个方向：SOC、算力、存储，今天计划会梳理重点标的，能不能走一波就看他们了。

最强的还是机器人，没什么消息，就是很强，整个板块资金介入很深，尤其是HW和T链的标的，今天五洲符合预期秒板，建设工业带队机器狗继续新高，看好机器人作为跨年主线存在，高标打出空间继续发掘低位硬逻辑轮动，机器人板块不是和漂亮国博弈的重点，扰动消息少，产业链符合机构审美，属于新的抱团赛道，重视起来，今天更新下各厂商进度。

AI玩具，这块博通集成涨停，苏豪弘业5板，奥飞娱乐、移远通信、润欣科技等等炸板或者回落。AI玩具是个好产业，当前处在0-1的状态，属于朦胧美，这个阶段比较吃消息，节奏上更适合低吸埋伏，消息到了高抛。这也是这波字节调整仅存的活口，情感陪伴大模型值得长期跟踪，后续端侧还有暴发机会，周一盘中我们提示了玩具的机会润欣和移远通信，今天都给不错出局点。

盘面上，今天不好的一面是资金又开始抢国债、黄金，这波资金大概率节前准备避险休息了，机器人这路属于自己玩的机构资金，大盘不暴跌都是趋势走法，三花走的中规中矩。周四、周五最大的变量就是国产算力和券商，不能走出大的负反馈。盘中还出了光伏的小作文，这种轮动反弹+小作文都是资金不够自信的套利表现，不参与也罢了。小红书方向依然是最强方向，早上开盘19个二板里面有12个都是这方向，昨天是启动的第一天，今天良性分化，遥望科技和引力传媒隔夜封单最强，短期应该是不会开的，大概还会反复折腾，所以想参与只能走逻辑深挖路线了，重点看下内容审核概念吧。【总结】：内容审核，Tiktok硬杠，压力给到小红书，如果不分区就要上过硬的内容审核，关注下有核心技术储备的前排机会；

机器人弹性，关注两个弹性标的，北交所+柯力兆威核心合作伙伴+柯力入股，科创板这块看下，广州国资高溢价入主+软包机器人半固态电池概念；

工业机器人，机器人标的大都涨了一轮了，尤其是C端的人形机器人，关注下工业机器人的低位补涨机会，感觉逻辑挺硬的，对标美股AZPN，AI+人形机器人+工业机器人+联手沙特阿美巡检机器人+回踩关键支撑位；

主观：国产算力，昨晚继续设备制裁升级，三天三连击，今天不发力也说不过去了，中芯港股一路高举高打，主力做盘的决心很大，今天银行资金出来反手进了国产算力，这里如果指数向上打应该是主力军，重点梳理下SOC、算力、存储几个重点标的；机器人，更新下核心厂商的进展和价值量情况，标红的是重点弹性标，另外对于墨西哥建厂的四支提示下，毕竟可以避开未来的可能的关税风险；小红书，继续火爆，Tiktok决定硬杠关闭，后面小红书只要做好内容监管这波泼天的全球流量史无前例，继续关注内容审核核心和龙头分歧的机会；发掘，机器人灵巧手最早是用蜗轮蜗杆没用腱绳，后面到了 22 自由度方案是腱绳驱动，高分子量聚乙烯腱绳腱绳数量和灵巧手自由度正相关，单条腱绳 180 多人民币，单手 4000 元左右，双手 8000 元。钢质腱绳价格会稍微低一点，但是重量会增加比较多。10 月 10 日舞台展示的灵巧手用的是高分子量聚乙烯腱绳，关注高分子腱绳的国产替代机会；