从有锂走遍天下到狗不“锂”包子，几个月的时间锂盐从60多万掉到10多万；锂矿双雄股价也是齐腰斩断！这几天妖风又起，锂盐有开始触底反弹，锂矿股也开始掀起波阵阵澜，到底是陷阱还是机会？
我尝试用新能源板块中的“真逻辑”，来辨一辨到底是陷阱还是机会！
文章逻辑概要：双碳目标的底层逻辑是什么？新能源板块增长是否具有确定性？新能源板块真正痛点在哪里？为什么是“锂”？长期来看，锂真的坚挺吗？
要说新能源，从哪里说起？如果只选一个话题，那必须从中国的双碳战略开始：2030年碳达峰，2060年碳中和。
那你可能会讲，这可能只是个口号，计划不如变化快，几十年的后事情不用太当真。但如果你了解双碳目标的底层逻辑，这个看法就显得有些肤浅！
那双碳目标的底层逻辑是什么？
1、解决化石能源的短板。我国在能源安全方面的窘境，石油进口依赖度约70%，天然气进口依赖度约45%，在逆全球化的趋势下，这样的能源安全问题，无疑是国家发展的关键隐患！这是我们短板中的短板！新能源的大量替代化石能源，才能解决这个短板！
2、把新能源作为“一路一带”重要载体，在新的能源竞争中取得先机，立于不败之地！
但在强大的制造业和基建基础上，取得在可再生能源核心优势，无论我国独有的特高压技术、还是全球市占率领先的光伏、动力电池以及新能源汽车，都显示出新能源方面在国际上的相对领先，这可谓是我们的长板！
在化石能源方面的短和新能源方面的长，决定了双碳目标是战略性和长期性的！结合人类历史上历次能源革命对经济社会的重大影响，持续大力发展新能源是有效解决我国能源危机和以此为抓手实现经济转型升级并期望成功突破西方围堵的重要战略举措。在新能源竞争中的先机，很可能成为后续大国竞争的重要武器，为民族复兴攻城拔寨！
了解这些，再来回答新能源版块的增长是否有确定性？
答案就很简单，双碳战略的核心逻辑就是新能源版块持续增长的最坚实基础！
逻辑上成立了，事实上呢？看一下新能源最主要的两个末端体现：光伏、风电的装机容量，新能源汽车的产销量。先看看风电光伏的装机容量，到22年全国各类发电机总装机25.6亿千瓦，风电光伏累计完成装机7.68亿千瓦，占比高达30%。再看23年4月份，中国新能源汽车市渗透率已经达到32.3%。事实也印证了确定的增长性。
这种行业的确定性，必然会带来资本一拥而上无论是实业还是股市！如果看不见这表面繁荣下的陷阱与机遇，资本的泡沫导致恶性竞争之后，多数人都会成为那只曾经迎风飞翔过的猪，最后在风口退去后，飞得多高就会摔得多重！
在行业高增长的背后，新能源版块的痛点在哪里？
同样来看一组数据：发电设备利用小时数。不要小看这组数据，数据把各种能源的有效风电时间统计出来，这也暴露了风光新能源最大的痛点，就是间歇性，也就是不稳定性，光伏太阳走它也走，风电，风儿走它也走！这是多么不靠谱呀？
怎么能解决好新能源的间歇性问题？就解决好了新能源的最大的障碍！
再看看电动车，100多年前就发明了电动汽车，但为什么最近才火起来？原因是电池的体积能力密度终于满足使用需求了。
为什么是锂？
聪明的球友已经发现，要解决风光新能源发电稳定性的问题需要储能，电动车最近火起来也是因为电池技术进步，这两个问题似乎都绕不开初中的元素周期表，也绕不开那个叫“锂”的最轻的金属！这个东西似乎成为这两个解的交集。
逻辑大致是双碳目标离不开新能源发电和新能源汽车，新能源发电和新能源汽车离不开储能，储能离不开“锂”！
锂长期来看，坚挺吗？
锂是现有勘察情况下，有实际的稀缺性。至少比铁、碳、石油等要稀缺和难提取得多。但是否真的能长期坚挺？有几个核心的逻辑验证：
1、需求的确定性和持续性。无论从新能源动力电池还是储能的需求方面，其确定性和持续性，我们已经从双碳目标层面得到验证。
2、锂资源的可开采并且实现产能的效率和难度。从赣锋、盐湖股份、融捷、江特等企业的长期跟踪来看，无论是境外的盐湖、矿山还是国内的盐湖、矿山和云母的开采产能实现均是不断落后与预期的。锂矿的开采有地理条件的限制，更有国外法律、民族和地域政治等诸多限制，加之资源所在国也充分认识到资源的稀缺性，长期来讲，锂资源确实能够做到物以稀为贵，获得长期的定价权！
3、锂电池的可替代性。锂在元素周期表的特殊位置，决定了其有最小原子体积和最强金属活动性，也从本质上保证了其最优的能量密度和金属离子电池的中最优的循环次数。在对能量密度和充放电次数有高要求的动力电池领域，其地位有不可替代性。接下来在固态电池等领域突破，解决好其安全性，那么锂电池最大的问题将得到有效解决，其在储能领域也将具备较强的竞争优势。因此，钠离子电池、全钒液流电池等在动力电池领域很难撼动锂电池，反而在储能领域有更多的机遇。
整体而言，锂电池的刚性需求持续增长，加之其不可替代的性能和锂矿资源的受制约开发效率等综合因素影响下，锂矿的稀缺性得以较长时间内成立，物以稀为贵，具备相对强势的定价权。
但要注意的是锂矿资源的掌控者，而不是锂盐的加工厂！进一步而言，同样是锂矿的掌控者，自主生产优于权益包销，在现有的国际环境下，国内的资源优于国外的资源（在品味方面没有本质差异情况下）。
但无论如何，锂依然是市场周期的玩偶。相信跌多了要涨，涨多了要跌，只是长期来看，应该是更靓的那个仔！
新能源板块哪里是陷阱，哪里是机会？一千个人心中有一千个哈姆雷特！欢迎大家点赞留言，共同探讨，共同提升！
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